早在年報時頻繁上演的上市公司調(diào)整會計制度“大戲”，在中報時又上演了“續(xù)集”。根據(jù)中國證券報記者的統(tǒng)計，5月以來兩市至少有21家公司對會計估計和會計政策進(jìn)行了調(diào)整，再加上年報期集中調(diào)整的公司數(shù)量，今年以來已有至少139家公司變更會計估計或政策，且隨著中報披露高峰期臨近有愈演愈烈之勢。

　　會計“哈哈鏡”頻繁上演

　　臨近中報披露，會計手段成為了上市公司潤色業(yè)績的“哈哈鏡”。根據(jù)中國證券報記者的統(tǒng)計，今年以來一共有139家上市公司進(jìn)行了會計估計和會計制度變更。在年報披露高峰期的4月，有超過70家公司集中披露了上述變更事項;5月以來又有21家公司宣布變更會計政策和估計。

　　調(diào)整折舊年限和應(yīng)收賬款壞賬計提比率已經(jīng)成為上市公司“裝扮”業(yè)績最為“得心應(yīng)手”的方式之一。從已經(jīng)披露的公司來看，絕大多數(shù)都是通過延長固定資產(chǎn)折舊年限、降低折舊數(shù)額、改變壞賬計提比率等方式達(dá)到調(diào)節(jié)業(yè)績的目的。

　　樂凱膠片近期就對公司的應(yīng)收賬款及折舊政策進(jìn)行了調(diào)整。公司對預(yù)付賬款不再計提壞賬準(zhǔn)備，關(guān)聯(lián)單位原則上也不再計提壞賬準(zhǔn)備。此外，公司還對房屋建筑物及其附屬設(shè)施、專用設(shè)備、電器傳導(dǎo)照明設(shè)備、焊接設(shè)備等折舊年限進(jìn)行了調(diào)整，整體上延長了這些設(shè)備的折舊期限。受此影響，公司預(yù)計會計估計將增加2013年利潤總額約900萬元。

　　同方國芯則對按賬齡組合計提壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收款項的會計估計進(jìn)行了統(tǒng)一變更。調(diào)整后，母公司及國微電子3年內(nèi)的應(yīng)收賬款計提比例均有所下降。公司預(yù)計，會計估計變更會增加公司2013年度歸屬于母公司凈利潤650萬元。

　　海欣食品也將公司冰柜的折舊年限進(jìn)行了調(diào)整，由原先的5年變更為3年，冰柜凈殘值率不變。公司稱，目前公司冰柜投放地點分散，使用壽命一般不超過3年，變更日期從8月1日開始。公司預(yù)計此次變更的影響不會超過2012年經(jīng)審計凈利潤的50%。

　　相比之下，會計政策變更所產(chǎn)生的“哈哈鏡”效應(yīng)在一些公司的利潤反映上更為明顯。中超電纜司便對應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提比例作出了調(diào)整，賬齡在6個月以內(nèi)的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提比例由原來的5%調(diào)整為0.5%，會計估計變更影響當(dāng)期歸屬于上市公司股東的凈利潤2984.06萬元，影響比例達(dá)到40.20%。受此帶動，上半年中超電纜實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤7423.73萬元，同比增長了127.41%。

　　行業(yè)低迷引發(fā)調(diào)整沖動

　　僅僅通過會計調(diào)整便能“憑空”增加數(shù)百萬元的凈利潤，對于一些公司而言有足夠的吸引力，特別是行業(yè)整體步入低迷期時，相關(guān)公司更有通過會計手段來調(diào)節(jié)利潤的沖動。

　　繼鋼鐵企業(yè)在2012年集體變更會計估計來扮靚業(yè)績后，如今煤炭企業(yè)也有了同樣的“盤算”。安源煤業(yè)便對公司固定資產(chǎn)折舊年限和計提應(yīng)收款項壞賬準(zhǔn)備等會計估計事項進(jìn)行變更。公司表示，近年來不斷加大固定資產(chǎn)的定期檢修、維護(hù)保養(yǎng)和更新力度，固定資產(chǎn)的實際使用壽命得到延長。為此，安源煤業(yè)對公司各項建筑以及機(jī)械、電子、運輸、動力等設(shè)備的折舊期限進(jìn)行了延長。此外還對應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備進(jìn)行了調(diào)整，縮小了1年及1-2年賬齡的應(yīng)收賬款計提比例。

　　經(jīng)公司測算，此次會計估計變更將增加2013年度歸屬于上市公司股東的凈利潤約6953萬元。其中，因固定資產(chǎn)折舊年限調(diào)整導(dǎo)致公司4月1日至12月31日折舊費用減少而增加凈利潤約4397萬元;預(yù)計因應(yīng)收款項壞賬計提比例調(diào)整導(dǎo)致公司少計提壞賬準(zhǔn)備而增加凈利潤約2556萬元。

　　此前，冀中能源也曾公告，自5月1日起對應(yīng)收款項中壞賬準(zhǔn)備計提進(jìn)行調(diào)整，各賬齡的計提比例有所下調(diào)。經(jīng)公司測算，會計估計變更預(yù)計增加公司2013年度利潤總額約2.1億元。此外，露天煤業(yè)自今年起將原殘值率按1.5%計算的大型單項資產(chǎn)和不預(yù)留殘值的電子設(shè)備、小型電力設(shè)備的固定資產(chǎn)殘值率變更為3%，公司預(yù)計，會計估計變更預(yù)計會增加2013年度凈利潤178.5萬元。

　　煤炭行業(yè)上半年低迷的業(yè)績無疑增加了煤企動用會計手段調(diào)節(jié)利潤的沖動。已經(jīng)披露預(yù)報和業(yè)績快報的22家煤炭企業(yè)中，有17家業(yè)績出現(xiàn)下降。露天煤業(yè)預(yù)計實現(xiàn)凈利潤4.03億至6.23億元，下降幅度為15%-45%。安源煤業(yè)則預(yù)計凈利潤下降62.92%左右。兗州煤業(yè)預(yù)計業(yè)績下降幅度在75%以上。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，上市公司通過調(diào)整會計估計減輕業(yè)績壓力，在一定程度上反映出對未來主業(yè)經(jīng)營預(yù)期并不樂觀，相關(guān)行業(yè)在短時期內(nèi)仍面臨經(jīng)營壓力。

　　淪為業(yè)績“調(diào)節(jié)器”

　　除了調(diào)整折舊和壞賬計提外，存貨跌價計提也被一些公司“巧妙”地運用，淪為業(yè)績“調(diào)節(jié)器”，甚至成為業(yè)績變臉的主因。

　　海鷗衛(wèi)浴近期公布了業(yè)績預(yù)告修正公告，公司預(yù)計上半年凈利潤同比下降0-20%。而此前公司曾預(yù)計業(yè)績增長30%-80%。公司稱，上半年銅價跌幅達(dá)到15%，造成存貨存在較大的減值風(fēng)險，期末存貨減值準(zhǔn)備達(dá)到約1085萬元。公司同時還計提了調(diào)匯損失金額約為715萬元。

　　中船股份上半年存貨達(dá)到6.47億元，較年初增加了64.88%。不過，公司計提的存貨跌價準(zhǔn)備僅為317.71萬元，反而較年初下降了56.82%。僅從公司業(yè)績表現(xiàn)看，上半年經(jīng)營壓力巨大。公司1-6月累計虧損達(dá)到6152.43萬元，而去年同期則實現(xiàn)盈利241.71萬元。

　　同樣，精華制藥上半年存貨額也從年初的1.02億元增長至6月末的1.54億元，漲幅達(dá)到50.99%，但公司存貨跌價準(zhǔn)備卻不升反降，而公司上半年凈利潤則同比下降了27.37%。

　　總體來看，在已經(jīng)披露中報的公司中有94家公司上半年存貨較年初出現(xiàn)增長，但其中有34家公司的存貨跌價不升反降，此外還有51家公司并未計提存貨跌價。

　　業(yè)內(nèi)人士指出，雖然減值計提在很大程度上是由于經(jīng)濟(jì)波動所致，但通過操縱減值的方法來左右利潤的行為仍然反映出公司在經(jīng)營和管理方面的問題，而公司的主營業(yè)務(wù)水平是無法通過“數(shù)字騰挪”得到改善的。