開展保理業(yè)務(wù)是中國出口商回避境內(nèi)外收款風(fēng)險、高效融資、擴(kuò)大出口的良策。

由于開立信用證的手續(xù)繁雜，而且還要在較長時間內(nèi)占壓買方一定的資金或授信額度，越來越多的買家拒絕開證，因此，出口商需要尋找新的解決方案。作為一種結(jié)算方式，保理業(yè)務(wù)的開展適應(yīng)了目前國際貿(mào)易中流行的非信用證結(jié)算的實際情況。

作為一項集商業(yè)資信調(diào)查、應(yīng)收帳款管理、信用風(fēng)險擔(dān)保及貿(mào)易融資于一體的新興綜合性金融服務(wù)，保理業(yè)務(wù)近年來在歐美等發(fā)達(dá)國家迅速發(fā)展，1998年全球保理業(yè)務(wù)量已達(dá)5,000多億美元。但在中國，保理業(yè)務(wù)仍處于發(fā)展階段，不僅業(yè)務(wù)量低，開展的區(qū)域也有限，1999年出口保理業(yè)務(wù)僅有2,000萬美元。但是，由于保理業(yè)務(wù)在增加營業(yè)額、保障風(fēng)險、節(jié)約成本、簡化手續(xù)和擴(kuò)大利潤等方面具有獨特的長處，所以，對于中國的出口商來說，開展保理業(yè)務(wù)具有尤其重要的意義。

保理業(yè)務(wù)的運作步驟

國際保理業(yè)務(wù)是指出口商需要在商業(yè)信用的基礎(chǔ)上出售商品時，在貨物裝船后立即將發(fā)票、匯票、提單等有關(guān)單據(jù)賣斷給保理商，即可取得大部分貨款；日后，一旦發(fā)生進(jìn)口商不付或逾期付款，則由保理商承擔(dān)付款責(zé)任(保理商承擔(dān)第一付款責(zé)任)。據(jù)中國銀行總行國際業(yè)務(wù)部保理處處長姜旭介紹，在國際保理業(yè)務(wù)中，保理商在出口商以賒銷(O/A-Open Account)、承兌交單(D/A)等方式銷售貨物時，為出口商提供海外進(jìn)口商的資信評估、100%的進(jìn)口商信用風(fēng)險擔(dān)保、以預(yù)支的方式提供出口商所需營運資金、應(yīng)收帳款的管理及追收等方面的服務(wù)。

保理是降低收匯風(fēng)險的一大選擇

保理業(yè)務(wù)的作法就是由保理商取代銀行的中間地位，出口商可任意選擇使用托收或電匯等支付方式。在交易前先從保理商那里取得一定的信用額度，進(jìn)出口雙方再在這個信用額度內(nèi)按正常的業(yè)務(wù)進(jìn)行交貨付款。只要進(jìn)口商按原定合同及時付清了貨款，這單保理業(yè)務(wù)就告完成。信用額度在保理合同規(guī)定的期限可循環(huán)使用。否則，如果進(jìn)口商拒付或破產(chǎn)，保理商須于出口合同規(guī)定的付款到期日后90天內(nèi)，在所批準(zhǔn)的信用額度內(nèi)100%賠付給出口商。保理商對付給出口商的全部款項沒有追索權(quán)。

出口保理商與出口商之間，可視情況選擇不同做法。出口商既可只要求保收服務(wù)，也可要求同時取得資金融通。保理商可在出口人提交單據(jù)時給出口人預(yù)支，預(yù)支金額一般為全部貨款的80～90%,個別也有全額預(yù)支的。

保理商在履行協(xié)議規(guī)定義務(wù)后，視事務(wù)繁簡及承擔(dān)風(fēng)險的程度，向出口商收取總額1～2%的手續(xù)費。如果還提供資金融通，則尚需增收融資利息，利率一般要較通常利率高1.5～2%。

在中國，最早能夠提供出口保理業(yè)務(wù)的只有中國銀行和交通銀行，現(xiàn)在已有多家銀行和一些金融財務(wù)公司都開始辦理這項業(yè)務(wù)。另據(jù)姜旭介紹，中國銀行現(xiàn)在已開始嘗試做國內(nèi)保理業(yè)務(wù)了，同樣可以為出口業(yè)務(wù)國內(nèi)段的不同環(huán)節(jié)控制收款風(fēng)險、方便融資、擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模。

出口商從保理中得益

談到國際保理業(yè)務(wù)對出口商的意義，姜旭介紹道："保理業(yè)務(wù)對出口商和進(jìn)口商來說都有許多益處，如增加營業(yè)額、風(fēng)險保障、節(jié)約成本、簡化手續(xù)、擴(kuò)大利潤等。"

那么，出口商如何從保理業(yè)務(wù)中受益呢？中國銀行江蘇省分行的馬紅女士講述了以下實例來說明，她從1992年開始負(fù)責(zé)保理業(yè)務(wù)。據(jù)她介紹，江蘇一家進(jìn)出口貿(mào)易公司，1996年與美國某進(jìn)口商開始有業(yè)務(wù)往來，最初幾筆定單都是采用L/C結(jié)算。當(dāng)年底，美國客人拜訪這家公司時，提議改用保理方式來結(jié)算所有貨款，公司當(dāng)時對這種新業(yè)務(wù)完全不了解，不愿接受，認(rèn)為風(fēng)險大，若買方不能如期付款，有可能造成錢貨兩空的后果。

然而，美商一再稱，該業(yè)務(wù)在歐美地區(qū)極為盛行，建議試做一筆再作進(jìn)一步考慮。在美商的勸說下，該公司的經(jīng)理親自去銀行進(jìn)行了詳細(xì)的咨詢。隨后通過中國銀行江蘇省分行向美國的進(jìn)口保理商提出信用額度申請。很快獲準(zhǔn)后，就進(jìn)入實質(zhì)性操作并步入良性循環(huán)，該出口商與那家美國客戶的業(yè)務(wù)量年年上升。