記者從深交所獲悉，該所2007年年報(bào)事后審查工作日前已基本完成。深交所表示，從審查情況看，上市公司存在著有關(guān)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則執(zhí)行、盈利增長(zhǎng)可持續(xù)性、股權(quán)激勵(lì)實(shí)施等方面的問(wèn)題。

　　截至5月30日，深交所共發(fā)出各類問(wèn)詢函214份，并督促47家公司就年報(bào)中的重大遺漏或錯(cuò)誤刊登了年報(bào)補(bǔ)充或更正公告共61份。

　　據(jù)悉，在年報(bào)審查中，深交所對(duì)上市公司新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的執(zhí)行、內(nèi)控制度的健全有效等方面進(jìn)行了重點(diǎn)審核，并對(duì)公司限售股份減持、股權(quán)激勵(lì)實(shí)施和高管薪酬披露等問(wèn)題予以高度關(guān)注，通過(guò)年報(bào)審查，監(jiān)管人員發(fā)現(xiàn)上市公司存在以下問(wèn)題：

　　公司治理仍待進(jìn)一步完善。一是上市公司獨(dú)立董事的履職情況有待改善。有52家公司獨(dú)立董事的出席率低于90%，獨(dú)立董事發(fā)表反對(duì)或棄權(quán)意見(jiàn)的僅占表決議案總數(shù)不到1%，獨(dú)立董事的盡職情況值得關(guān)注。二是董事會(huì)下設(shè)專業(yè)委員會(huì)的作用仍需加強(qiáng)。有40家公司尚未設(shè)立審計(jì)委員會(huì)；審計(jì)委員會(huì)參與公司決策的次數(shù)偏低，平均每年僅發(fā)表意見(jiàn)不到3次，并且只有一家公司審計(jì)委員會(huì)發(fā)表過(guò)2次否定意見(jiàn)，其他所有意見(jiàn)均是贊成。

　　公司盈利增長(zhǎng)的可持續(xù)性存在隱憂。深市主板公司2007年的整體業(yè)績(jī)大幅提升，但在利潤(rùn)總額構(gòu)成中，營(yíng)業(yè)外收支凈額的比例由2006年的1.79％大幅增加至2007年的8.96％，這說(shuō)明主營(yíng)業(yè)務(wù)對(duì)公司利潤(rùn)的影響程度正在減弱，上市公司業(yè)績(jī)大幅提升與投資收益、營(yíng)業(yè)外收入以及非經(jīng)常性損益的貢獻(xiàn)關(guān)系密切相關(guān)。此外，主營(yíng)業(yè)務(wù)絕對(duì)金額的超常規(guī)增長(zhǎng)，部分原因也在于股改后大股東將優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入上市公司帶來(lái)的公司規(guī)模擴(kuò)大。這表明這種增長(zhǎng)很大程度是一種外延式的增長(zhǎng)，增長(zhǎng)質(zhì)量有待提高。

　　新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則執(zhí)行不夠規(guī)范。部分公司在落實(shí)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則方面仍存在一些問(wèn)題。有部分上市公司未能正確理解《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露規(guī)范問(wèn)答第1號(hào)――非經(jīng)常性損益》對(duì)非經(jīng)常性損益的定義，將未列入該問(wèn)答非經(jīng)常性損益項(xiàng)目但符合其定義的特殊項(xiàng)目卻列入了經(jīng)常性損益。還有部分公司關(guān)聯(lián)債務(wù)重組收入確認(rèn)隨意，少數(shù)公司為了“保牌”（恢復(fù)上市）或“摘星”（避免暫停上市），突擊在年底采用關(guān)聯(lián)方債務(wù)重組，并將關(guān)聯(lián)方的債權(quán)讓步記入營(yíng)業(yè)外收入，以達(dá)到盈利的目的。

　　會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)及會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正影響投資者判斷。除正常因?qū)嵤┬聲?huì)計(jì)準(zhǔn)則而導(dǎo)致的會(huì)計(jì)政策變更因素外，深市主板上市公司中，有28家上市公司存在會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正或會(huì)計(jì)估計(jì)變更。其中6家上市公司變更了會(huì)計(jì)估計(jì)，減少2007年度利潤(rùn)約3750萬(wàn)元，其余22家公司存在會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正，總計(jì)減少2006年股東權(quán)益約1億元。會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)以及會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正的較多出現(xiàn)，影響了投資者對(duì)公司情況的穩(wěn)定預(yù)期和判斷。

　　未能嚴(yán)格按要求披露高管薪酬情況。主要表現(xiàn)在：一是部分公司未按規(guī)定要求明確披露每一位董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的稅前報(bào)酬總額，有196家上市公司在年報(bào)中未明確披露的薪酬是否為稅前的薪酬。二是部分公司對(duì)在報(bào)告期中離任的董監(jiān)高的薪酬沒(méi)有進(jìn)行披露。

　　實(shí)際控制人披露不詳。部分公司存在實(shí)際控制人披露不詳或不實(shí)的問(wèn)題，有25家公司僅將實(shí)際控制人披露至集體企業(yè)層面，其真實(shí)控制人不明；部分公司所披露的大股東為循環(huán)持股方式，從其股權(quán)層面難以追溯到最終控制人。

　　內(nèi)控披露有待規(guī)范。有37家公司未按要求披露內(nèi)控評(píng)價(jià)報(bào)告。有相當(dāng)部分公司在內(nèi)控披露中存在著重形式、輕內(nèi)容、披露公式化的問(wèn)題，并且有避重就輕的傾向。同時(shí)，審計(jì)機(jī)構(gòu)對(duì)公司內(nèi)控的核實(shí)評(píng)價(jià)情況也有待逐步規(guī)范。

　　股權(quán)激勵(lì)實(shí)施仍存在問(wèn)題。個(gè)別公司未根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號(hào)――股份支付》的要求，根據(jù)授予職工股份的公允價(jià)值，正確計(jì)算相關(guān)成本或費(fèi)用，未充分估算實(shí)施股權(quán)激勵(lì)對(duì)業(yè)績(jī)的影響，對(duì)投資者形成誤導(dǎo)。同時(shí)，由于股權(quán)激勵(lì)的實(shí)施，使得上市公司管理費(fèi)用較同期大幅度增長(zhǎng)，股權(quán)激勵(lì)的“雙刃劍” 效應(yīng)顯現(xiàn)，個(gè)別公司因此導(dǎo)致年度虧損。

　　2007年年報(bào)披露工作結(jié)束后，深交所對(duì)未能按期披露年報(bào)、履行法定披露義務(wù)的*ST威達(dá)及其有關(guān)人員予以了公開(kāi)譴責(zé)。據(jù)了解，深交所還將根據(jù)審查結(jié)果，對(duì)業(yè)績(jī)預(yù)警披露滯后、挪用募集資金、違規(guī)占用資金等問(wèn)題的公司和相關(guān)責(zé)任人進(jìn)行處理。此外，深交所公司管理部還就年報(bào)中反映的問(wèn)題撰寫了系列專題報(bào)告。


（中國(guó)證券報(bào)　　　吳銘　　　2008-6-2 ）