12月6日，財政部、人社部和稅務(wù)總局聯(lián)合“靜悄悄”地聯(lián)合發(fā)布了一個“震天動地”的文件——《關(guān)于企業(yè)年金職業(yè)年金個人所得稅有關(guān)問題的通知》（103號文）。之所以“靜悄悄”，是因為完全出乎人們意料之外，在沒有任何輿論鋪墊的情況下突然來到面前；之所以“震天動地”，是因為企業(yè)年金的稅優(yōu)政策已經(jīng)成為近幾年來人們“深挖”企業(yè)年金發(fā)展滯后和“三條腿”養(yǎng)老保障制度嚴(yán)重瘸腿的主要原因之一，這個問題已經(jīng)成為近年來業(yè)界的熱點話題。

我國企業(yè)補充養(yǎng)老保險制度自2004年“升級”為完全積累制信托型的現(xiàn)代企業(yè)年金制度以來，稅優(yōu)政策始終呈不完整的狀態(tài)，即單位雇主的繳費稅優(yōu)比例最終確定為5%，而職工個人的繳費稅優(yōu)政策遲遲沒有出臺。企業(yè)年金稅優(yōu)政策的本來面目是，職工個人應(yīng)是企業(yè)年金的繳費主體，單位僅是配比繳費，目的是為給職工以激勵。但是，在過去的9年里，由于單位雇主的稅優(yōu)政策先行一步，職工個人繳費稅優(yōu)比例始終為零，所以在實際操作中，單位雇主的繳費成為制度的主體，職工個人繳費則常常成為象征。這就在稅收政策上出現(xiàn)漏洞，企業(yè)年金的激勵結(jié)構(gòu)出現(xiàn)缺失，不利于調(diào)動職工個人建立企業(yè)年金的積極性，不利于在工會層面形成監(jiān)督雇主的激勵機制，進而令企業(yè)年金的發(fā)展規(guī)模受到約束。

企業(yè)年金有三個環(huán)節(jié)可供納稅，即繳費（前端）、投資（中端）和養(yǎng)老金領(lǐng)取（末端）。一般來說，凡是企業(yè)年金發(fā)達的國家，實行的都是EET稅收模式（E為免征個稅，T為征繳個稅），即在前兩個環(huán)節(jié)是免稅的，征稅發(fā)生在第三個環(huán)節(jié)。但是，由于我國的年金制度在前端實行的是單位雇主免征5%，而職工個人在前端是征稅，那就意味著職工將來在領(lǐng)取的后端必然是免稅的，這就形成了一個“部分TEE”或稱“部分EET”的畸形稅優(yōu)政策。在世界各國，這樣的制度十分罕見。一般來說，單位雇主和職工個人的繳費在征稅與免稅都是同步的，而不是分開的，否則就成了畸形的稅收模式。

此次頒布的103號文彌補了前端職工個人繳費的免稅政策，使我國“部分TEE”或“部分EET”的罕見的稅收制度變成了一個先進的、符合國際慣例的“EET制度”，就是說，企業(yè)年金制度發(fā)生了一次靜悄悄的“革命”和“升級”。此次“升級”意義十分重大，這不是夸張，而是說有多重要，就有多重要。

第一，此次完善年金稅收政策是落實十八屆三中全會精神的具體體現(xiàn)。十八屆三中全會通過的《決定》指出：“制定實施免稅、延期征稅等優(yōu)惠政策，加快發(fā)展企業(yè)年金�！逼髽I(yè)年金稅優(yōu)政策迅速出臺充分說明，中央政府和有關(guān)部委努力克服困難，破除“部門保護主義”，大處著眼，小處著手，雷厲風(fēng)行，不折不扣，令人嘆服。

第二，此次完善年金稅收政策是對十八屆三中全會提出的進一步處理好政府和市場關(guān)系、從理論上對政府和市場關(guān)系進一步定位的最好詮釋。養(yǎng)老保障制度里同樣存在處理好政府和市場關(guān)系的問題；如果第一支柱是政府的話，那么，第二支柱（企業(yè)年金）顯然就代表市場，而第二支柱稅收政策缺位意味著是對第二支柱制度建設(shè)沒有得到應(yīng)有的重視。于是，三條腿板凳的社保制度就會出現(xiàn)瘸腿，退休收入結(jié)構(gòu)就難以實現(xiàn)多元性和穩(wěn)定性，養(yǎng)老金替代率難以支撐一個體面的退休生活，消費信心難以建立，內(nèi)需難以啟動，增長方式難以轉(zhuǎn)變。

第三，此次完善年金稅收政策標(biāo)志著一個制度模式的“終結(jié)”與一個新制度模式的誕生。在過去9年時間里，“部分TEE”或“部分EET”的存在，意味著制度選擇的彷徨、猶豫、遲疑和斗爭。很顯然，這是一個過渡期，而絕不是一個穩(wěn)態(tài)期，它最終不是滑向TEE，就是滑向EET，或者說，在TEE與EET之間存在著沖突與斗爭。103號文的出臺意味著，EET模式在中國終于得以確立，塵埃落定后，2013年最終成為中國“EET模式”企業(yè)年金的元年。

第四，此次完善年金稅收政策，意味著為個稅分項所得稅制轉(zhuǎn)向綜合所得稅制改革奠定基礎(chǔ)。代扣代繳的分項個人所得稅制在中國根深蒂固，甚至成為傳統(tǒng)文化的一個元素。綜合所得稅制改革的呼聲已有多年，但一直難有實質(zhì)性進展。大部分發(fā)達國家實行的是綜合所得稅制，實行綜合所得稅制改革是我國財稅體制改革的一個既定取向，是長期內(nèi)實施經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)濟體制改革的重要組成部分。在多年來綜合所得稅制改革難有起色的背景下，企業(yè)年金EET稅收政策的單線突破，為稅制改革打下了一個良好的基礎(chǔ)，甚至對改變消費心理和消費文化都有較大影響。

第五，此次完善年金稅收政策的重大舉措必將推動企業(yè)年金從此步入快車道。實行EET模式對企業(yè)年金事業(yè)發(fā)展是福音、利好和刺激。近年來，企業(yè)年金發(fā)展很快，甚至出現(xiàn)跨越性發(fā)展的跡象。但是，截至2013年6月底，全國企業(yè)年金的職工參與人數(shù)還不到2000萬人，建立年金的企業(yè)有6萬個，基金積累5400億元。換言之，與基本養(yǎng)老保險相比，與我國各領(lǐng)域經(jīng)濟發(fā)展速度相比，與國外同期建立企業(yè)年金制度的中、東歐國家相比，我國存在的差距還很大。制約企業(yè)年金發(fā)展的因素有若干，但其中一個重要制約因素就是稅收政策不完整。103號文的發(fā)布是企業(yè)年金的制度創(chuàng)新與制度改革，它所產(chǎn)生的紅利必將在較長時期內(nèi)為推動企業(yè)年金發(fā)展做出不可磨滅的貢獻。